碳金融市场探析及相关实证分析

碳金融论文 实证分析论文 EUETS论文 GARCH论文
论文详情
自《京都议定书》签署以来,人们对气候变化的关注程度不断升温。总量控制性排放权交易机制在控制温室气体排放、应对气候变化的行动中引入市场机制和经济手段,在各国的环境政策中正在受到越来越多的重视。欧盟在2005年率先开始总量控制性排放权交易的实践,其开创的欧盟排放权配额交易市场在全球排放权交易市场中占据主导地位。本文以欧盟排放权配额市场的期货价格为研究对象,对欧盟配额市场的价格波动特征和市场效率进行了分析。我国作为发展中国家,不必履行强制减排义务,但是我国可以通过协议框架下的清洁的发展机制(CDM)参与全球碳交易。我国目前是世界上仅次于美国的第二大二氧化碳排放国,节能减排的潜力巨大,我国上市公司通过CDM机制参与国际碳金融市场。本文以相关上市公司的股价为研究对象,结合欧盟配额市场的价格作出分析,研究了国内市场与国际市场的联动性。
摘要第3-4页
ABSTRACT第4页
1 绪论第7-11页
    1.1 选题背景和选题动机第7页
    1.2 国内外研究现状第7-8页
    1.3 研究内容和主要方法第8-9页
    1.4 本文的主要创新之处第9-11页
2 国内外碳金融市场第11-19页
    2.1 引言第11页
    2.2 国外碳金融市场发展现状第11-13页
    2.3 国内碳金融市场发展现状第13-16页
    2.4 国际碳金融市场面临的危机第16-18页
    2.5 本章小结第18-19页
3 实证方法和检验标准第19-23页
    3.1 模型识别的方法第19-21页
        3.1.1 平稳性检验第19页
        3.1.2 样本自相关检验第19-20页
        3.1.3 其他相关检验方法第20-21页
    3.2 GARCH 模型第21-22页
    3.3 带罚函数的变量选择模型第22-23页
4 国际碳交易价格的实证分析——基于 EU ETS第23-59页
    4.1 引言第23-25页
    4.2 欧盟碳配额期货价格的数据和描述性统计第25-29页
    4.3 欧盟碳配额期货价格波动特征第29-53页
        4.3.1 平稳性检验第30页
        4.3.2 欧盟配额期货的波动方程第30-53页
    4.4 欧盟碳配额的市场效率第53-57页
        4.4.1 期货市场效率的定义及检验方法第54-55页
        4.4.2 欧盟配额期货市场有效性的检验第55-57页
    4.5 本章小结第57-59页
5 我国碳金融市场的实证分析——基于相关上市公司第59-75页
    5.1 引言第59页
    5.2 我国相关上市公司对国际碳价的敏感程度分析第59-74页
        5.2.1 数据和描述性统计第61页
        5.2.2 基于多元线性回归分析第61-66页
        5.2.3 基于带罚函数的变量选择模型第66-74页
    5.3 本章小结第74-75页
6 总结第75-77页
致谢第77-79页
参考文献第79-80页
论文购买
论文编号ABS3966765,这篇论文共80页
会员购买按0.30元/页下载,共需支付24
不是会员,注册会员
会员更优惠充值送钱
直接购买按0.5元/页下载,共需要支付40
只需这篇论文,无需注册!
直接网上支付,方便快捷!
相关论文

点击收藏 | 在线购卡 | 站内搜索 | 网站地图
版权所有 艾博士论文 Copyright(C) All Rights Reserved
版权申明:本文摘要目录由会员***投稿,艾博士论文编辑,如作者需要删除论文目录请通过QQ告知我们,承诺24小时内删除。
联系方式: QQ:277865656